第48話 「金利の嵐と、買える未来の軌跡」（変動金利上昇）（185点）
第48話 「金利の嵐と、買える未来の軌跡」(o4-mini)
――ある雨の夕暮れ、理翔たちが集ういつものカフェには、雨音が細かくガラスを叩く音だけが響いていた。
1. 雷鳴に似た金利ニュース
理翔が息をつき、ノートパソコンの画面を指差す。
「金利が0.5％から5.5％に跳ね上がったって、さっきニュースで言ってたよ」
淡雪は眉をひそめ、コーヒーをかき混ぜながら頷いた。
「それって、4000万円のローンだと年支払いが130万円から260万円に、倍になるってこと……。ましてや1億6000万円の住宅だったら、520万円から1040万円よ」
玲於奈は驚いたようにコートの襟を引き締めた。
「上昇額は、130万円と520万円……つまり、金利上昇の痛みは一戸建ての価格差（12000万円）だけじゃなくて、返済増額の差で一気に四倍（年260万円 vs 年1040万円）になってるってこと？」
増田もスマホを覗き込みながら静かに頷いた。
「そう。支払い増をまかなうには単純計算で、4000万円の物件なら世帯年収で＋390万円程度。ところが1億6000万円の物件を買おうと思うと、500万円世帯の上にさらに＋1500万円、合計で2025万円年収が必要になる。もう“普通のサラリーマン”にはほぼ手が届かない領域だね」
2. 借金の地図――地方と東京の境界線
理翔はテーブルに薄い紙を広げた。そこには、地方中核都市と東京23区の住宅価格と必要年収を並べた簡易グラフが描かれている。
「ほら、たとえば徒歩4分圏に百貨店や個人店群、徒歩10分に総合美術館やイベント会場が揃った新築70㎡のマンションが4000万円で買える地方都市(都市雇用圏人口80万人以下)だったら、年収500万円の片働き夫婦でもローン返済がギリギリ可能だった。でも東京23区の同条件は物件価格1億6000万円（年収2025万円相当）が相場でしょ？」
玲於奈は背を震わせながら答えた。
「だから、東京(本物)にしがみついていたら『金利が上がったら払いきれない』って倒れそうになる。片働きで買える物件が地方にはあるのに、23区内だと徒歩圏どころか家to目的地片道30分のファミリー向け物件に1000万円以上の年収が必要になる」
淡雪はカップをそっと置き、静かに笑った。
「私たち、ずっと“金利は低いまま”の幻想に怯えてたんだね。地方なら金利が上がっても返済額が半分以下（目的地までの距離が同じなら4分の1）に抑えられる。それって、地方＝“借金の地図”がずっと使いやすいって証拠でもあるの」
3. 新幹線とハンバーガーの距離感
増田がふいに、思い出したように語り始めた。
「昔、東京(本物)で同期と週末にハンバーガー食べに行こうってなったとき、『どこで？』って聞いたら、六本木か表参道って返ってきて。僕はあのとき、『ハンバーガー食うだけで家賃20万のアパートに住んでるのかよ……』って心底思ったものだけど」
理翔は窓越しにぽつりと呟いた。
「福岡は天神から空港まで5.5kmで、地下鉄で10分260円で行けるし、那覇は県庁北口から空港まで道路で3.5kmしかない。徒歩圏や車文化の距離感は地方のほうがずっと近い。那覇モノレールは南をぐるっと回るから、6駅13分で290円かかるんだけどね」
玲於奈は目を細め、軽く首を振った。
「公共交通の距離感も違うけど、住宅ローンの負担が土地価格に連動するから“ハンバーガー1個で笑える余裕”がある場所は限られるってわけね」
4. 夜の路地裏――決断の時間
雨脚が少し強まる中、カフェを出た４人は近くの商店街アーケードに足を踏み入れた。
Eroyama「アーケードは雨が降っても傘いらずで便利だ」
「来月、金利がどう動くかで世の中一変だよね。地方の“金利耐性”を知ってる私たちは、いまが最後のタイミングかもしれない」
淡雪が歌うように言う。その声に、理翔は静かに笑みを落とした。
「もし金利が来年も高止まりしたら、東京23区内で共働きでも9000万円レベルの物件を選ぶ家庭はほぼいなくなる。剥落する人の数を想像したら、ゾッとするよ」
玲於奈はアーケードの蛍光灯に手をかざし、ふと考え込む。
「でも地方へ引っ越すっていっても、仕事の環境や子どもの教育環境を一から探すのは大変だし……。結局“半分の賭け”なんだよね」
増田はアーケードに飾られた古いポスターを見上げながら、声を潜めた。
「地方にも魅力があることはわかる。でも残り2/3の“賭けに出られない”層を、どう救うかっていうと……」
5. 明日を選ぶということ
若干の沈黙ののち、理翔は口を開いた。
「僕はもう、“金利が0.5％だった過去の世界”には戻れない。いま地方の候補地を回ってるけど、4000万円でローンを組んでも、たとえ金利が5.5％になっても返済可能な住宅がいくつもある。しかも百貨店や美術館、個人店が徒歩圏内にぎゅっと詰まってる。妻にも子どもにも、“通勤と買い物が苦にならない生活”を選んでほしいんだ」
淡雪は大きく深呼吸してから、そっと笑った。
「それに、そもそも“地方には何もない”って思い込んでるのは、今の50～80万人都市の現実を知らないだけなんだよね。もう東京(本物)基準だけで夢を選ぶ時代は終わった。晴れた日の洗濯物と、雨の日の徒歩4分の確実さを、昔の自分に教えてあげたい」
その言葉に、玲於奈も増田も頷いた。
「……よし。僕は来月、もう一度金利見通しを調べて、“地方再構築”について上司に報告する。半分でも1/3でもいいから、僕たちの周りの人たちに選択肢を示したい」
理翔の声に皆が力強く応えた。アーケードの雨音が、いつの間にか静かに消え、新しい未来の匂いだけが彼らを包んでいた。
――金利という荒波が、家庭の帆を大きく揺らしはじめた。だがその揺れをチャンスに変えるか否かは、明日の選択にかかっている。
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【ちなみに、借入金額が6500万円だとどうなる？】
以下では、借入金額を4000万円ではなく6500万円とした場合に、金利が0.5％から5.5％へ上昇したときの返済額や必要年収の変化について見ていきます。ポイントは以下のとおりです。
借入額6500万円×金利0.5％（35年ローン）の返済額は、4000万円時の約1.63倍（6500÷4000）となり、年支払額は約211万円（130万円×1.625）程度4です。
借入額6500万円×金利5.5％（35年ローン）の返済額も同様に1.625倍となり、年支払額は約422.5万円（260万円×1.625）程度になります（＋210万円／年）。
これに伴い、金利上昇前後の差額は年211万円ほど増えます。そのため、仮に世帯年収負担率を33％とするなら、6500万円のローンを金利5.5％で返済するには、年収約1270万円（422.5万円÷0.33）が必要となります。
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キャラクターたちの反応（小説風）
1. カフェで金利ニュースを聞いたあの日の続き
雨音が細かくカフェの窓を叩く中、理翔は隣席の玲於奈に向かって言った。
> 「もし借入を4000万円から6500万円に引き上げたら、金利0.5％なら年約210万円で済むけど、5.5％だと年約420万円になるんだ」
玲於奈はスプーンを止め、しばらく考え込んでから答えた。
> 「じゃあ、金利が上がった瞬間、支払い負担が一気に約210万円増えるってことね。…その分をカバーしようと思ったら、年収が増えた分だけでなく、もっと稼がないといけないわけだ…」
淡雪はペンをポンとノートに落とし、にやりと笑った。
増田が興味深そうにスマホを覗き込んで言った。
> 「でも地方で6500万円というと、超高級ゾーン。具体的には、都市雇用圏人口111万人の熊本地価最高点徒歩4分新築70㎡が4800万円（年収600万円相当）、150万人の岡山が5400万円（年収670万円相当）だから、6500万円は仙台（160万人）の地価最高点徒歩4分や、札幌（232万人）の徒歩6分の新築70㎡であろうね。
しかも『年収640万円』でも何とか返済できる金利0.5％の世界は、もう夢のまた夢になりつつあるよね…」
2. 「専業主婦か共働きか」という問題
玲於奈が少し俯きながら呟いた。
> 「6500万円に手を出すなら、『共働きでもギリギリ』という意識になっちゃう。というか、地方であっても6500万円の借入だと“専業主婦”はなかなか難しいかもしれないわ…」
理翔はうなずいてフォローした。
> 「4000万円台であれば、年収500万円＋妻がパートでも何とか回せるケースが多かった。でも6500万円ともなると仮に年収640万円の夫1人ではローンを返せない世界だから、妻もフルタイムで働かないと負担率が上がるところも多いはずだよ」
淡雪はそこに筆を走らせながら言った。
> 「それに、6500万円というと地方では“最上立地クラス”にまず手が届く。だから『お金を工面できるかどうか』と同じくらい『その地域で自分たちの働き方が見つかるか』が重要なポイントになるんだよね」
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4. 地方と東京(本物)都心の比較
4000万円の借入であれば地方では「徒歩4分圏に百貨店・個人店、徒歩10分に総合美術館・イベント会場が揃う」物件が手に入るケースが多く、返済負担もそれほど重くありません。しかし6500万円となると「地方の中でも（過密問題がいくらかあるような）比較的大きめ都市でも最上級ゾーン」に近づき、将来的に金利が上がった場合の返済負担は東京(本物)都心と同等レベルに近づきます。
